报告期内基金投资策略和运作分析
A、大类资产配置:
①股票资产配置——报告期内,本基金坚持“价值投资、精选个股”的投资策略。
②债券资产配置——报告期内,本基金未配置债券资产。
B、二级资产配置:
股票资产配置——本报告期,本基金坚持“价值投资、精选个股”的策略。重点持有低估值或者转型预期较为强烈(且估值合理)的个股,持仓以造纸轻工、能源、纺织服装、高端制造业为主。
C、报告期股票操作回顾:
4季度股市前高后低,国庆之后,保险举牌、控股权转让成为市场最大的炒作主题,相关行业和板块公司纷纷大涨,带动指数连续上涨,但是12月份出现本轮行情的分水岭,市场大幅下挫。4季度上证综指、深证成指和创业板指涨幅分别为3.3%、-3.69%、-8.74%,大盘强小盘弱的局面非常明显。
个股方面,4季度油气改革、一代一路、国企改革、高铁等板块表现最为亮眼,动漫、网络安全、云计算、智慧医疗等板块表现较差。综合来看,A股不断地上演旧概念没落、新概念接力的轮动格局。
本基金4季度继续坚持价值投资的理念,主要持仓为低估值、中小市值的成长股,远离市场热点,仓位继续保持高位。由于重仓股表现较好,业绩比较出色。
报告期内基金的业绩表现
截至2016年12月31日,本基金份额净值为2.414元,累计份额净值为2.585元,报告期内净值增长率为9.03%,同期业绩基准涨幅为1.05%。
粤公网安备