安信宝利(LOF)D

安信宝利分级债券型证券投资基金2014年第2季度报告安信宝利分级债券型证券投资基金
2014年第2季度报告
2014年6月30日基金管理人:安信基金管理有限责任公司基金托管人:中国工商银行股份有限公司报告送出日期:2014年7月18日
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安信宝利分级债券型证券投资基金2014年第2季度报告
§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2014年7月15日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2014年4月1日起至6月30日止。
§2 基金产品概况
基金简称 安信宝利分级债券
基金主代码 167501
契约型。本基金基金合同生效之日起2年内,宝
利A自基金合同生效之日起每满6 个月开放一
基金运作方式 次,宝利B封闭运作并上市交易;本基金基金合
同生效后2年期届满,本基金转换为上市开放式
基金(LOF)。
基金合同生效日 2013年7月24日
报告期末基金份额总额 1,294,453,684.65份
在适度承担信用风险的情况下,力争实现基金投资目标
财产当期稳定的超越基准的投资收益。
本基金的债券投资主要将采用信用策略,同时
辅以利率策略、收益率策略、回购策略、可转
换债券投资策略、资产支持证券投资策略、新
投资策略 股投资策略等积极投资策略,在适度控制风险
的基础上,通过信用分析和对信用利差趋势的
判断,为投资者实现超越业绩比较基准的投资
收益。
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业绩比较基准 中债综合指数
本产品属于中低风险收益特征的基金品种,其
风险收益特征 长期平均风险水平和预期收益低于股票型基金
和混合型基金,高于货币市场基金。
基金管理人 安信基金管理有限责任公司
基金托管人 中国工商银行股份有限公司
下属两级基金的基金简称 宝利A 宝利B
下属两级基金的交易代码 167502 150137
报告期末下属两级基金的份额总额 294,305,951.71份 1,000,147,732.94份
宝利A具有低风险、预 宝利B具有风险适中、下属两级基金的风险收益特征
期收益适中的特征。 预期收益较高的特征。
§3 主要财务指标和基金净值表现3.1 主要财务指标
单位:人民币元
主要财务指标 报告期(2014年4月1日-2014年6月30日)
1.本期已实现收益 19,891,191.37
2.本期利润 54,977,916.00
3.加权平均基金份额本期利润 0.0425
4.期末基金资产净值 1,351,718,929.13
5.期末基金份额净值 1.044注:1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字;2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。3.2 基金净值表现3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
业绩比
净值增 业绩比较基
净值增 较基准
阶段 长率标 准收益率标 ①-③ ②-④
长率① 收益率
准差② 准差④
③
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过去三个月 4.19% 0.19% 2.42% 0.09% 1.77% 0.10%注:业绩比较基准收益率=中债综合指数。
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
6%
5%
4%
3%
2%
1%
0%
-1%
-2%
-3%
-4%
2013-07-24 2013-09-06 2013-10-31 2013-12-16 2014-02-07 2014-03-25 2014-05-13 2014-06-30
安信宝利分级债券 基金基准注:1、本基金基金合同生效日为2013年7月24日,基金合同生效日至报告期期末,本基金运作时间未满一年。2、本基金的建仓期为2013年7月24日至2014年1月23日,建仓期结束时,本基金各项资产配置比例均符合基金合同的约定。图示日期为2013年7月24日至2014年6月30日。3.3 其他指标
单位:人民币元
其他指标 报告期(2014年4月1日-2014年6月30日)
宝利A与宝利B基金份额配比 0.29426248:1
期末宝利A参考净值 1.023
期末宝利A累计参考净值 1.046
期末宝利B参考净值 1.051
期末宝利B累计参考净值 1.051
宝利A年收益率(单利) 5.20%(2014.4.1-2014.6.30)
§4 管理人报告4.1 基金经理(或基金经理小组)简介
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任本基金的基金经理期限 证券从
姓名 职务 说明
任职日期 离任日期 业年限
庄园女士,经济学硕
士。历任招商基金管理
有限公司投资部交易
员,工银瑞信基金管理
有限公司投资部交易
员、研究部研究员,中
国国际金融有限公司
资产管理部高级经理,
本基金的基 2013年7月 安信证券股份有限公
庄园 - 10
金经理 24日 司证券投资部投资经
理、资产管理部高级投
资经理。现任职于安信
基金管理有限责任公
司固定收益部。2014
年5月29日至今,任安
信平稳增长混合型发
起式证券投资基金的
基金经理。注:1、此处的任职日期为本基金合同生效日。2、证券从业年限计算标准遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》中关于证券从业人员范围的相关规定。4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内,本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金销售管理办法》、《证券投资基金运作管理办法》、《证券投资基金信息披露管理办法》等法律法规、监管部门的相关规定及基金合同的约定,依照诚实信用、勤勉尽责、安全高效的原则管理和运用基金资产,在认真控制投资风险的基础上,为基金份额持有人谋求最大利益,没有损害基金份额持有人利益的行为。4.3 公平交易专项说明4.3.1 公平交易制度的执行情况
本报告期内,本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司制定的公平交易相关制度,公平对待旗下管理的所有基金和投资组合。
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安信宝利分级债券型证券投资基金2014年第2季度报告4.3.2 异常交易行为的专项说明
本报告期内未发现本基金存在异常交易行为。4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析
二季度债券市场整体维持了一季度的牛市行情。经济基本面下行全面确认之后,市场开始逐渐的修正其对于货币政策基调的认识,特别是进入5月份后,市场对央行偏松政策基调达成了共识,以长期利率下行为主驱动,利率品种的收益率曲线进一步平坦化。
资金面的宽松加上五部委127号文正式出台后对非标类投资的压制,二季度的信用债市场也非常火爆。信用类产品除了五月中旬经历了约十个交易日的调整之外,收益率全面大幅下行,信用利差迅速收窄。其中城投品种表现强于产业债,强周期行业产业债个券走势弱于弱周期行业产业债。6月份新股IPO的重启对资金面特别是交易所资金面的干扰较大,对债市的继续走强有一定的抑制作用。6月底中登公司发布对于交易所质押式回购资格准入标准以及标准券折扣系数取值的指引也引发了交易所市场高收益债为主的大幅调整。
安信宝利分级基金二季度仓位基本变化不大,在资金面宽松的环境下维持的杠杆比例获得了一定的增厚收益,再加上收益率下行带来的资本利得,本季度宝利母基金净值增长了4.19%。4.5 报告期内基金的业绩表现
截至2014年6月30日,本基金的基金份额净值为1.044元,报告期内收益率为4.19%,同期业绩比较基准收益率为2.42%,超越同期业绩比较基准1.77%。4.6 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望三季度,债券市场将受到几个重要因素的影响:目前宏观经济的一些先行指数已经出现向好的趋势,未来基本面是否探底回升进而货币政策是否会有所收紧,将直接影响债市的走势;相关监管机构对市场规则的调整节奏和力度也会继续对债券细分市场产生很关键但不确定性较大的影响;未来股票市场IPO的节奏和收益也将继续影响资金利率的稳定性以及价格中枢,总体来说三季度变数较大。安信宝利分级基金将在三季度迎来A类的第二次开放,此次开放后A类的最新规模将对产品杠杆产生直接的影响,基金的投资策略也将根据最新规模进行相应的调整,优化组合结构。
§5 投资组合报告5.1 报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额(元) 占基金总资产的比
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例(%)
1 权益投资 - -
其中:股票 - -
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 2,768,809,026.83 94.16
其中:债券 2,768,809,026.83 94.16
资产支持证券 - -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产 - -
其中:买断式回购的买入返售金
- -
融资产
7 银行存款和结算备付金合计 72,820,875.93 2.48
8 其他各项资产 98,841,415.83 3.36
9 合计 2,940,471,318.59 100.005.2 报告期末按行业分类的股票投资组合本基金本报告期末未持有股票。5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细本基金本报告期末未持有股票。5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
占基金资产净值比
序号 债券品种 公允价值(元)
例(%)
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 20,090,000.00 1.49
其中:政策性金融债 20,090,000.00 1.49
4 企业债券 2,143,133,757.56 158.55
5 企业短期融资券 60,540,000.00 4.48
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6 中期票据 535,785,000.00 39.64
7 可转债 9,260,269.27 0.69
8 其他 - -
9 合计 2,768,809,026.83 204.845.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
债券代 占基金资产净
序号 债券名称 数量(张) 公允价值(元)
码 值比例(%)
1 122266 13中信03 1,300,820 130,199,073.80 9.63
1013540 13陕交建
2 1,000,000 101,740,000.00 7.53
16 MTN002
3 122033 09富力债 999,480 100,507,708.80 7.44
4 122830 11沈国资 848,210 86,856,704.00 6.43
5 124408 13宛城投 800,000 81,248,000.00 6.01
5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细本基金本报告期末未持有资产支持证券。5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细本基金本报告期末未持有贵金属。5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细本基金本报告期末未持有权证。5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明5.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细本基金本报告期末未持有股指期货合约。5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策本基金为债券型基金,不参与股指期货交易。5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明5.10.1 本期国债期货投资政策
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安信宝利分级债券型证券投资基金2014年第2季度报告本基金尚未在基金合同中明确国债期货的投资策略、比例限制、信息披露等,本基金暂不参与国债期货交易。5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细本基金本报告期末未持有国债期货合约。5.11 投资组合报告附注
5.11.1 报告期内基金投资的前十名证券的发行主体未有被监管部门立案调查,不存在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
5.11.2 本基金投资的前十名证券没有超出基金合同规定的备选证券库,本基金管理人从制度和流程上要求证券必须先入库再买入。5.11.3 其他资产构成
序号 名称 金额(元)
1 存出保证金 11,645.52
2 应收证券清算款 7,743,615.04
3 应收股利 -
4 应收利息 91,086,155.27
5 应收申购款 -
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 98,841,415.835.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明本基金本报告期末未持有股票。
§6 开放式基金份额变动
单位:份
宝利A 宝利B
报告期期初基金份额总额 294,305,951.71 1,000,147,732.94
报告期期间基金总申购份额 - -
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减:报告期期间基金总赎回份额 - -本报告期基金拆分变动份额
- -(份额减少以“-”填列)
报告期期末基金份额总额 294,305,951.71 1,000,147,732.94注:1、本基金合同生效日为2013年7月24日。2、本基金基金合同生效之日起2年内,宝利A自基金合同生效之日起每满6个月开放一次,宝利B封闭运作并上市交易。本基金A级于2014年1月23日首次开放并进行份额拆分。
§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况7.1 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细本报告期内本基金管理人未运用固有资金投资本基金。
§8 备查文件目录8.1 备查文件目录1、中国证监会核准安信宝利分级债券型证券投资基金募集的文件;2、《安信宝利分级债券型证券投资基金基金合同》;3、《安信宝利分级债券型证券投资基金托管协议》;4、《安信宝利分级债券型证券投资基金招募说明书》;5、中国证监会要求的其他文件。8.2 存放地点
安信基金管理有限责任公司
地址:中国广东省深圳市福田区益田路6009号新世界商务中心36层8.3 查阅方式
上述文件可在安信基金管理有限责任公司互联网站上查阅,或者在营业时间内到安信基金管理有限责任公司查阅。
投资者对本报告书如有疑问,可咨询本基金管理人安信基金管理有限责任公司。
客户服务电话:4008-088-088
网址:http://www.essencefund.com
安信基金管理有限责任公司
二〇一四年七月十八日
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